Un ensemble formel de règles et de lignes directrices qu'une organisation utilise pour décider d'accorder ou non du crédit, sous quelles conditions et comment gérer le risque de crédit entre clients ou contreparties.

Principe

Établir des critères cohérents et des limites d'approbation qui équilibrent la croissance du chiffre d'affaires avec une exposition au risque acceptable et les besoins de liquidité.

Démonstration

Un fabricant de taille moyenne exige des demandes de crédit, des références commerciales, un engagement net maximum à 30 jours par client et des revues automatiques des limites de crédit quand les ventes facturées dépassent 80 % de la limite actuelle.

Mauvaise application

Appliquer des limites de crédit uniformes et rigides qui ignorent les différences de segment client, entraînant des ventes perdues si les limites sont trop strictes ou des créances irrécouvrables si elles sont trop larges.

Conséquence

Bien appliquée, la politique réduit les radiations imprévues, standardise les décisions de souscription et soutient un flux de trésorerie et des provisions prévisibles.

Inversion

L'approche inverse serait des approbations ad hoc sans documentation, conduisant à des décisions de risque incohérentes et des concentrations cachées de créances impayées.

Limite

Couvre l'octroi de crédit client, les limites, les conditions, la documentation, la cadence de surveillance et les règles d'escalade ; exclut les conditions de paiement des achats non liées et la réglementation macroprudentielle.

Tension sémantique

Tension entre une politique de crédit conservatrice qui minimise les pertes et une politique commerciale qui maximise les ventes ; la politique doit résoudre explicitement ce compromis.

Synthèse

La politique de crédit est le compromis codifié de l'organisation entre opportunité commerciale et risque de crédit, mis en œuvre par des critères, des limites, une surveillance et une escalade afin d'assurer des décisions de crédit cohérentes.