Una dotación por deterioro contabilizada cuando el importe en libros del fondo de comercio supera su importe recuperable, indicando que los beneficios económicos futuros esperados de la empresa adquirida son menores que lo estimado anteriormente.

Principio

El fondo de comercio debe someterse a pruebas de deterioro al menos anualmente o cuando existan indicios de deterioro; el deterioro se mide como el exceso del importe en libros sobre el importe recuperable y se asigna a unidades generadoras de efectivo (UGEs) o grupos de UGEs.

Demostración

Una empresa paga 100 por una filial y registra 25 de fondo de comercio. Tres años después disminuyen los flujos de caja proyectados y se determina un importe recuperable de 60 para la UGE que incluye la filial. El importe en libros excede 60, por lo que se reduce el fondo de comercio en la cantidad necesaria para ajustar el importe en libros a 60.

Aplicación incorrecta

Amortizar el fondo de comercio de forma automática según un calendario fijo sin realizar la prueba de deterioro, o atribuir un deterioro permanente a una volatilidad de mercado temporal sin un análisis de flujos de caja que lo justifique.

Consecuencia

Aplicado correctamente, los estados financieros reflejan una disminución de los beneficios económicos futuros y del patrimonio neto; el deterioro es un gasto no monetario que puede afectar ratios clave, cláusulas contractuales y la percepción de las partes interesadas.

Inversión

En muchos marcos normativos (notablemente US GAAP) no está permitida la reversión de un deterioro de fondo de comercio previamente reconocido; en IFRS, el deterioro del goodwill tampoco suele revertirse, por lo que el ajuste es generalmente definitivo.

Límite

Se aplica únicamente al fondo de comercio reconocido en una combinación de negocios (goodwill adquirido), no al fondo de comercio generado internamente ni a otros activos intangibles; requiere una asignación identificable a una UGE y excluye eventos no relacionados con la medición del importe recuperable.

Tensión semántica

Existe tensión entre considerar el deterioro del fondo de comercio como un ajuste técnico de valoración (basado en previsiones de flujos y tasas de descuento) y verlo como una decisión discrecional de la dirección o una herramienta de gestión de resultados.

Síntesis

El deterioro del fondo de comercio es el reconocimiento contable de que el importe inscrito de un goodwill adquirido ya no se justifica por su importe recuperable; constituye un ajuste de valoración específico y, por lo general, irreversible, aplicado tras la asignación correspondiente.