L'ensemble des méthodes et des prix utilisés pour valoriser les transactions de biens, services, actifs incorporels ou financements entre parties liées (par exemple, filiales d'un même groupe) aux fins comptables et fiscales.

Principe

Fixer les prix intersociétés de façon à reproduire des conditions de pleine concurrence—c'est-à-dire le prix qui aurait été pratiqué entre parties indépendantes dans des circonstances comparables—sous réserve de la documentation et des règles fiscales locales.

Démonstration

Une société mère vend des stocks à une filiale étrangère à 70 en interne alors que des ventes comparables à des tiers valent 100 ; la documentation en matière de prix de transfert doit justifier le prix interne (par exemple méthode coût majoré ou prix comparable) ou conduire à un ajustement de l'assiette imposable dans une juridiction.

Mauvaise application

Utiliser des prix internes arbitrairement bas pour transférer des bénéfices vers des juridictions à faible fiscalité sans documentation ni substance économique, ou ignorer les règles locales de prix de transfert et les analyses de comparabilité.

Conséquence

Un prix de transfert approprié répartit le bénéfice imposable entre juridictions en cohérence avec la création de valeur, réduit le risque de double imposition et de pénalités, et soutient des positions fiscales défendables en cas de contrôle.

Inversion

La pratique opposée consiste à fixer des prix entre parties liées en ignorant les principes de pleine concurrence, manipulant intentionnellement les prix intergroupes pour réallouer les bénéfices sans respecter la substance économique.

Limite

S'applique uniquement aux transactions entre parties liées ; ne régit pas les ventes entre parties indépendantes. Exclut les répartitions administratives intragroupe de faible importance, mais inclut les financements transfrontaliers et les transferts d'intangibles soumis au droit local et aux conventions fiscales.

Tension sémantique

Il existe une tension entre les prix commerciaux internes fixés pour la stratégie et la mesure de la performance et les prix de transfert motivés par la conformité fiscale au principe de pleine concurrence ; ces objectifs peuvent être contradictoires lorsque la gestion interne diverge de l'exigence fiscale.

Synthèse

Le prix de transfert est l'application de méthodes de valorisation à prix de pleine concurrence et d'une documentation associée aux transactions intragroupe afin de répartir les revenus entre juridictions selon les contributions économiques, en minimisant le risque fiscal et en assurant la conformité.